📉 ¿Se avecina una nueva crisis hipotecaria? Más de 6 millones de estadounidenses están atrasados en sus pagos

A principios de 2025, Estados Unidos enfrenta un preocupante repunte en la morosidad hipotecaria. Según un informe reciente de Newsweek, más de 6.6 millones de hogares están atrasados en sus pagos hipotecarios, alcanzando niveles no vistos en más de dos décadas.

🔍 ¿Qué revelan los datos de Freddie Mac?

El último informe oficial de Freddie Mac (enero de 2025) presenta varias cifras que llaman la atención:

• Morosidad en propiedades multifamiliares alcanzó un 0.42%, el nivel más alto en varios años. Esto refleja dificultades financieras crecientes entre propietarios de edificios y complejos de apartamentos.
• Morosidad en hipotecas unifamiliares se ubicó en 1.18%, con desglose importante:
  • Hipotecas principales: 0.66%
  • Transferencias de crédito y otras: 0.08%
  • Hipotecas no aseguradas: 0.44%

Aunque estas cifras son menores que las registradas durante la crisis hipotecaria de 2008, muestran un claro incremento y una tendencia preocupante.

📈 Factores que impulsan esta situación

Varios elementos contribuyen al aumento sostenido en la morosidad hipotecaria:

• Altas tasas hipotecarias: Las tasas hipotecarias promedio han fluctuado alrededor del 6.5%-7.2%, elevando considerablemente los pagos mensuales para propietarios y refinanciadores.
• Incremento récord en deuda de hogares: Según MarketWatch, los hogares estadounidenses acumularon una deuda adicional de $93 mil millones solo en el cuarto trimestre de 2024, alcanzando niveles récord en tarjetas de crédito y préstamos automotrices.
• Ingresos estancados frente al aumento del costo de vida: Los salarios no han crecido proporcionalmente frente a la inflación, dificultando mantener al día las obligaciones financieras.

🏠 ¿Qué implica esto para el mercado inmobiliario y la economía?

La presión creciente sobre el sector hipotecario podría provocar:

• Incremento en ejecuciones hipotecarias, afectando a familias y comunidades enteras.
• Una desaceleración potencial en el mercado inmobiliario, ya que un gran porcentaje de estadounidenses tiene dificultades para adquirir nuevas viviendas.
• Según la Asociación Nacional de Constructores, casi el 75% de los hogares no pueden permitirse adquirir una vivienda nueva al precio medio actual ($459,826).

🔮 Perspectivas a futuro

Freddie Mac continúa expandiendo su portafolio hipotecario, creciendo a un ritmo anualizado del 1.9% hasta alcanzar un saldo total de $3.54 billones. Aunque esto muestra actividad positiva, también implica riesgos adicionales si continúa aumentando la morosidad.

Ante este panorama, es fundamental que las autoridades financieras y económicas adopten medidas proactivas para evitar una profundización de la crisis, incluyendo asistencia financiera directa, programas de refinanciamiento y educación financiera.